财务做假被发现,监管出手了!
12月8日晚间, *ST博天 披露北京证监局下发的《行政处理事先告知书》(下称“告知书”)。
告知书显示, *ST博天 在2017年至2021年连续5年财务做假。
仅2020年、2021年涉及金额合计19.55亿元人民币,占该两年披露的年度期末净资产合计金额的138.06%。
根据退市规则, *ST博天 触及重大违法强制退市情形,可能被实施重大违法强制退市。
连续5年做假
12月8日晚间, *ST博天 披露北京证监局下发的告知书。
告知书认定,公司通过签署虚假委托付款协议、隐匿虚假债权债务关系、使用无商业实质的验工计价凭据确认工程进度等方式虚增营业收入、利润,造成2017年、2018年、2019年、2020年、2021年年报存在虚假记载。
具体来看, *ST博天 虚增营业收入、利润的主要方式包含:
一是未及时对已终止的设备销售业务进行会计处理,并通过签署虚假委托付款协议的形式抵消虚增收入造成的往来款项,此类情形涉及合肥清溪项目;
二是未及时对已竣工结算的项目进行会计处理,并通过签署虚假委托付款协议的形式抵消虚增收入造成的往来款项,此类情形涉及兖矿榆林 100 万吨/年煤间接液化示范项目污水处理厂及回用水处理工程总承包项目等 EPC 项目;
三是使用无商业实质的验工计价凭据确认工程进度,并通过签署虚假债权债务转让协议、委托付款协议的形式,隐匿虚增收入的情景,此类情形涉及雷州市村级生活污水处理 PPP 项目等 PPP 项目。
这造成公司2017年至2021年均存在虚假记载。
2017年,博天环境虚增营业收入3.47亿元人民币,占当期披露营业收入的11.40%;综合考虑相关减值的影响,虚增利润11801.65万元人民币,占当期披露利润总额的 70.68%;
2018年,博天环境虚增营业收入10.98亿元人民币,占当期披露营业收入的25.33%;综合考虑相关减值的影响,虚增利润5.01亿元人民币,占当期披露利润总额的223.80%;
2019年,博天环境虚减营业收入2874.52万元人民币,占当期披露营业收入的0.99%;综合考虑相关减值的影响,虚减利润 11605.96 万元人民币,占当期披露利润总额的14.01%;
2020年,综合考虑相关减值的影响,虚减利润4939.16万元人民币,占当期披露利润总额的11.90%;
2021年,综合考虑相关减值及投资收益调整等原因影响,虚减利润2.49亿元人民币,占当期披露利润总额的17.37%。
另外,公司披露的相关年度案涉虚假记载金额等会计过失,对2017年度至2021年度合并财务报表和母公司财务报表进行追溯调整,涉及对各年度主要财务指标和合并资产负债表的影响。
触及重大违法强制退市
*ST博天 虚假记载的信息披露犯法行为持续时间长,虚假记载金额大、占比高,严重损害证券市场秩序。
其实,公司多年财务做假行为,在虚增收入、利润的同时,也造成资产负债表出现严重扭曲。
其中,公司2020年及2021年资产负债表虚假记载金额合计为19.55亿元人民币,且占这两年披露的年度期末净资产合计金额的138.06%。
上述情形触及《上海证交所股票上市规则》第9.5.1条第(一)项、第9.5.2条第壹款第(四)项规定的重大违法强制退市情形,即“资产负债表连续2年均存在虚假记载,资产负债表虚假记载金额合计达到5亿元以上,且超过该2年披露的年度期末净资产合计金额的50%”,可能被实施重大违法强制退市。
根据规则, *ST博天 将自披露收到行政处理决定书之日起开始停牌,交易所将在披露行政处理决定书后15个交易日内,作出是否终止公司股票上市的决定。
退市新规显效
清退“残渣余孽”
近年来,退市新规持续施展作用,一批“残渣余孽”被清理出市场。
今年,*ST泽达、*ST紫晶被认定存在欺诈发行行为,随即被快速出清。
*ST新亿、 *ST凯乐 ,和最近刚收到《行政处理事先告知书》的 *ST华仪 ,被查实存在年报做假规避退市,*ST新亿被依规清退, *ST凯乐 以面值退市方式出清, *ST华仪 距离面值退市也仅一步之遥。
此前的 *ST宏图 系沪市第壹家触及“做假金额+做假比例”重大财务做假退市量化指标的企业,在明确退市预期后,通过面值退市快速淘汰。
此次, *ST博天 同样触及了该组合指标,已向市场充分提示重大违法强制退市风险。
值得注意的是,“做假金额+做假比例”这一重大违法强制退市指标,是退市新规改革的一大亮点,旨在丰富“零容忍”下清退重大财务做假公司的工具箱。
在投行人士看来,触及这一指标的做假公司,虽未达到年报做假规避退市的标准,但其财务做假金额大、比例高、持续多年,对市场秩序和信心造成严重损害。如任由其滞留市场,将造成严峻的反向示范效果,无益于市场生态的塑造。
重大违法退市不是终点
处罚仍将持续
财务做假,绝不是一退了之,公司和责任主体都将面临重罚。
记者了解到,监管已连续多年发函直指在建工程、应收账款等重点财务科目,但 *ST博天 却未对监管及时坦白实情,反而是一再隐匿。
最终,在监管强光下, *ST博天 在2023年3月31日披露会计过失更正公告,对2017年度至2021年度合并财务报表和母公司财务报表进行追溯调整。
根据《行政处理事先告知书》,将对公司、当时担任老总、总经理、财务总监等相关责任人予以责令改正、警告和罚款,罚款合计1300万元人民币,并对实际控制人赵笠钧采取7年证券市场禁入措施。
此前,交易所对公司的诉讼事项披露不及时、债务逾期披露不及时等违规行为3次作出监管警示。
对于本次的财务做假,交易所将同步启动纪律处罚追究责任程序,对相关责任主体予以顶格处罚。