东吴证券 03月21日发布研报称,给予 海螺水泥 (600585.SH,最新价:22.63元)增持评级。评级理由主要包含:1)需求疲软致水泥主业盈利继续承压,但表现优于行业,彰显龙头竞争力;2)骨料、商混业务:产能稳步扩张,加速贡献新增量;3)费用端基本稳定,单吨净利已接近2015年的历史前低;4)资产结构优化推动经营性资金流明显改善,资本性支出持续压缩。风险提示:水泥需求恢复不及预期;产业链上下游扩张不及预期;房地产信用风险失控的危险;市场竞争加剧的危险。
AI点评: 海螺水泥 近30天获得3份券商研报关注,买入1家,平均目标价为29.2元,与最新价22.63元相比,高6.57元,目标均价上涨幅度29.03%。