【广道数字】深度 - 被质疑财务造假的广道数字，再遭证监会立案调查

　　12月5日，广道数字（839680）发布关于收到中国证券监督管理委员会立案告知书的公告，公司于12月4日收到中国中国证券监督管理委员会下发的《立案告知书》，因涉嫌信息披露非法，决定对公司进行立案侦查。

　　《财中社》注意到，广道数字在此之前还因涉嫌财务做假，收到问询函。

　　根据北交所在2024年12月2日发布的公告，广道数字收到了问询函。首先，问询函提到广道数字涉嫌做假，有媒体透露指出公司在年审进程中安排职员对会计师事务所提供虚假收件电话，并线下拦截询证函，私自加盖假公章后再寄回。相关机构要求广道数字核对是否存在此类情况，并要求年审会计师说明函证的发出与收回方式，和是否获取了充分的审计证据。

　　其次，问询函关注广道数字的应收账款问题，指出2018年至2022年间公司应收账款余额持续上涨，2022年底达到3.83亿元人民币，占营业收入比例达到125.12%；另外，前五大客户的应收账款余额占比超过99%。问询函要求公司说明期末大额应收账款的原因及合理性，并核对坏账准备的计提是否充分。最后，关于经营活动资金流，问询函要求公司解释近年资金流量净额波动的原因及合理性。广道数字需于2024年12月3日前提交书面说明并对外披露，公司于当日发布关于延期回复北交所问询函的公告。

　　在收到问询的同时，广道数字的业绩也出现严重滑坡，一直饱受疑问。

　　资料显示，广道数字建立于2003年，2016年11月25日挂牌新三板，2021年11月15日北交所上市。公司主要业务聚焦于城市公共安全数字管理领域，从事该领域内 大数据 智能化相关产品的研发、生产、销售及服务；主要产品包含公共安全治理数字化、 军工 智能数字化、企业数字化。

　　广道数字三季度报告显示，公司在2024年三季度的营业收入为3377万元人民币，同比下降70.61%；归属于上市公司股东的净收入为-2202万元人民币，同比下降176.22%。在前三季度，公司营业收入为1.15亿元人民币，同比下降45.48%；净收入为-2345万元人民币，同比下降157.31%。公司在三季度每股收益为-0.33元，而前三季度每股收益为-0.35元。

　　从资产负债表来看，截至2024年9月30日，公司资产总计为7.6亿元人民币，较上年末下降0.95%；归属于上市公司股东的净资产为6.4亿元人民币，下降4.01%。报告期内，公司资产负债率（合并）为16.14%，较上年末上升。公司主要财务指标的异常变动主要与数字政务业务收入的明显下降有关，造成营业收入和净收入双双大幅下滑。

　　其实，广道数字应收账款的问题也不止一年两年了。

　　在2018-2022年的五年间，广道数字应收账款余额持续上涨，2022年底达到3.83亿元人民币，较2018年底上涨2.55亿元人民币。2018年至2022年公司应收账款占营业收入比例逐年上升，处于较高水平，在2022年达到125.12%。2022年底，公司前五大客户的应收账款余额占当期末应收账款总余额的比率在99%以上。

　　今年5月，广道数字就曾收到北交所对2023年年报的问询函。当时，北交所在问询函中对报告期内广道数字应收账款大部分未收回、1年以上应收账款余额大幅增长等情况进行过问询。广道数字当时回应称，由于公司主要客户为老客户，且近年来受宏观经济形势影响付款周期延长，且该情况是三大运营商和政府部门面临的普遍问题。考量到公司客户性质为央企和政府部门，公司认为应收款没有本质违约风险，因此以保障持续回款基础上的业务延续开展为导向，公司实际执行中对信用政策有所放宽。

　　不过，与业绩持续低迷相对的是，广道数字近两个月在股市上的表现堪称惊艳。

　　今年9月底以来，随着牛市突然到来，广道数字也一飞冲天，从最低的9.72元/股，涨到最高35.98元/股，上涨幅度最高一度达到270%。

　　不过在被中国中国证券监督管理委员会正式立案侦查的消息放出后，一石激起千层浪，广道数字的股票价格在12月5号开盘时下跌近10%，收盘时仍下跌8%以上。