【汇顶科技】汇顶科技筹划收购云英谷控制权 - 小米、京东方、高通等位列标的公司股东名单

　　在政策支持下，A股并购重组消息不断。11月22日晚， 汇顶科技 （SH603160，股票价格81.80元人民币，市值374.86亿元）公告，公司正在规画以发行股份及支付现金的形式购买云英谷科技股份有限公司（以下简称云英谷）的控制权，同时公司拟发行股份募集配套资金。

　　经公司申请， 汇顶科技 股票将自2024年11月25日开市起停牌，预计停牌时间不高于10个交易日。

　　资料显示，云英谷专业从事O LED 显示驱动芯片的研发、设计及销售，主要产品包含AMO LED 显示驱动芯片及Micro O LED 硅基显示驱动背板芯片。天眼查信息显示，云英谷已进行多轮融资，小米、京东方、高通等均在其股东之列。

　　最终交易对方还待协商确定

　　公告显示，本次交易的主要交易对方为顾晶、深圳翼势一号企业管理中心（有限合伙）（以下简称翼势一号）、深圳翼升一号企业管理中心（有限合伙）及深圳翼升二号企业管理中心（有限合伙）（以下简称翼升二号），最终交易对方还待协商确定。

　　天眼查信息显示，顾晶系翼势一号、翼升二号合伙人并担任执行事务合伙人，系云英谷法定代表人。同时，云英谷微信公众号“云英谷科技Viewtrix”多条消息显示，顾晶系公司开创人、老总。

　　根据2024年4月9日发布的《2024胡润全球 独角兽 榜》，云英谷以85亿元的企业估值入选该榜单，位列第976位。

　　云英谷建立于2012年5月，成立以来已进行多轮融资，股东名单中包含湖北小米长江产业基金合伙公司（有限合伙）、 京东方Ａ （000725.SZ，股票价格4.24元，市值1596亿元）、高通（中国）控股有限公司等。

　　上述微信公众号9月2日消息称，云英谷近期完成新一轮增资，由祥峰投资与成都策源共同投资。本轮增资完成后，云英谷拥有超过10亿元的资本储蓄以应对业绩的快速增长和行业周期。云英谷预计2024年公司给品牌手机出货O LED 驱动芯片达到5500万~6000万颗。

　　图片来源：微信公众号“云英谷科技Viewtrix”截图

　　2023年1月6日， 中金公司 （SH601995，股票价格34.68元，市值1674亿元）发布《关于云英谷科技股份有限公司第壹次公开发行股票并上市辅导备案报告》，云英谷启动IPO计划。该文件显示，云英谷控股股东为翼势一号，持股比例9.81%，公司设置了特别表决权，翼势一号控制其44.77%的表决权。

　　预计不构成重大资产重组

　　 汇顶科技 公告称，经初步测算，本次交易预计不构成《上市公司重大资产重组管理办法》规定的重大资产重组。根据《上海证交所股票上市规则（2024年4月修订）》，本次交易不构成关联交易。本次交易不会造成公司实际控制人发生变更，不构成重组上市。

　　直到今天，本次交易正处于规画阶段，交易各方尚未签署正式的交易协议，具体交易方案仍在商讨论证中，尚存在不确定性。

　　对于云英谷的主要业务和主营产品，云英谷官方网站信息显示，公司主要产品包含AMO LED （有源矩阵有机发光二极管技术）显示驱动芯片及Micro O LED 硅基显示驱动背板芯片。其中，公司的AMO LED 显示驱动芯片下游应用终端为智能手机，而Micro O LED 硅基显示驱动背板芯片主要的下游应用终端则为VR/AR等智能头戴式设备。

　　记者了解到， 汇顶科技 在近一年多的定期报告内，对AMO LED 屏幕、VR/AR头显的未来市场均进行了向好的描述。

　　 汇顶科技 2024年半年报显示，据IDC数据，全球智能手机市场出货量已连续四个季度同比增长。同时，智能手机的市场结构正发生积极变化，AMO LED 屏幕在手机市场中的份额持续提升，据Omdia数据，2024年第壹季AMO LED 屏幕出货量1.82亿片，同比增长39%，市占率达51%，预计第叁季度市场份额将扩大至56%。 汇顶科技 认为，智能手机市场的结构性变化，将为公司的触控、指纹、屏下光线 传感器 、音频等产品造成更多市场机会。

　　对于VR/AR领域， 汇顶科技 在2023年年报内表示，IDC预计，2024年全球VR/AR头显出货量将明显增长，预计相较2023年出货量增长46.4%。随着VR产业链条的不断完善，未来将激发出更多市场需求，为公司光线 传感器 、音频、多功能交互 传感器 等产品造成更多潜在机会。

　　经营业绩方面，2023年前三季度， 汇顶科技 实现营业收入32.23亿元人民币，同比增长0.82%；实现归母净收入4.48亿元人民币，同比增长3499.30%。