【2024】众泰汽车重整三年后出现余波

　　自查发现公司2021年度债务重组利得多计2.54亿元

　　◎记者孙小程

　　1月15日， 众泰汽车 公告称，公司于近期自查发现，由公司子公司浙江金大门业有限公司担保的企业银行借款相关的留债资金存在漏记的情景，该事项造成公司2021年度债务重组利得多计2.54亿元人民币，2021年负债少计2.54亿元人民币，未分配利润多计2.54亿元人民币。

　　对于留债资金相关事宜， 众泰汽车 没有进一步披露。现行法律规则对“留债”没有明确定义，有观点认为，留债是指在企业进行债务重组或其它财务调整进程中，部分债务被允许暂时保存，而不是立即清偿。

　　此次会计过失更正及追溯调整，将影响 众泰汽车 2021年度至2024年三季度相关财务报告数据及披露信息。但 众泰汽车 表示，此次事项不会造成相关年度的盈亏性质发生改变，不会对公司当期及后期财务情况和生产经营发生重大影响。

　　不过目前，此次前期会计过失更正的专项鉴证报告尚未公布， 众泰汽车 明确将延期披露该报告。这是否意味着会计师事务所对此次过失更正有其它意见？为何三年前的漏记，公司近期才自查发现？上海证券报记者向 众泰汽车 核对这些问题，截至发稿，对方未予置评。

　　“白衣骑士”已离场

　　据 众泰汽车 最新公告，此次会计过失与2021年的债务重组有关。回溯来看，2020年10月，浙江永康农商行以 众泰汽车 （彼时股票简称为“*ST众泰”）不能清偿到期债务，并且已明显缺乏清偿能力，但具有较高的重整价值为由，向 金华市 中级人民法院申请对其进行重整。在此之前， 众泰汽车 出现巨亏、经营停滞、资金占用等许多问题。

　　2021年10月，“白衣骑士”露面。 众泰汽车 公告，最终确定由江苏深商控股集团有限公司（简称“江苏深商”）作为公司重整投资人。江苏深商方面表示，参与 众泰汽车 重整的目的，是为了获得汽车整车生产资质，生产、销售整车。

　　随后， 众泰汽车 完成资本公积金转增股本，总股本由20.28亿股增至50.69亿股。公司控股股东由铁牛集团有限公司更改为江苏深商，实际控制人由应建仁、徐美儿夫妇更改为黄继宏。

　　值得强调的是，在接手 众泰汽车 前，黄继宏还操刀了“汽车经销商第壹股”庞大集团的重组。但入主庞大后，庞大集团并未完成此前的业绩承诺，最终因触及终止上市条件而黯然退市。

　　黄继宏未从中利落抽身。2023年5月，庞大集团发布公告称，收到上海证交所向公司下发的关于收到信访投诉有关事项的监察管理工作函。监管工作函称，近期上海证交所收到投资者相关投诉，公司及控股股东、实际控制人存在掏空上市公司现金和资产、利用退市逃避重整业绩承诺、上市公司虚假回购等违规事项。

　　回看 众泰汽车 ，黄继宏也未在此一展宏图。同样在2023年5月，黄继宏因个人原因，申请辞去 众泰汽车 第八届董事会老总、董事职务，同时一并辞去公司第八届董事会战略委员会及提名委员会委员职务。

　　黄继宏离场后， 众泰汽车 控股股东股权发生变更，由此进入“无主”状态。2023年9月，深圳深商鹏程实业有限公司（简称“鹏程实业”）收购了江苏深商67%的股权，从而间接收购了 众泰汽车 。因鹏程实业无实际控制人， 众泰汽车 的实际控制人由黄继宏更改为无实际控制人。

　　大量股份刚解禁即被冻结

　　凭借与多个知名品牌车型高度类似的外观和相对低廉的销售价格， 众泰汽车 的产品一度备受市场青睐。但2024年以来，在各家车企争相比拼销量的当下， 众泰汽车 的销售数据却成谜。2024年半年报、三季报中， 众泰汽车 未披露销量数据。2023年全年， 众泰汽车 销售整车1112辆，其中 新能源 车售出42辆。

　　财务方面，Choice数据显示，2019年至2023年， 众泰汽车 净收入分别亏损111.9亿元、103.43亿元、7.06亿元、9.20亿元和9.37亿元人民币，累计亏损240亿元人民币。2024年前三季度， 众泰汽车 依旧未能扭转颓势，归母净收入亏损约3.26亿元人民币。

　　这时， 众泰汽车 逐渐有多名董监高离职或辞职。2024年11月，公司公告称，董事会于近日收到副总裁曹敏、董事会秘书杨海峰的书面辞职报告。曹敏因个人原因辞任公司副总裁职务，杨海峰因个人原因辞任公司董事会秘书职务。曹敏、杨海峰辞职后，仍将在公司担任其它职务。在此之前，公司副总裁王磊、公司董事连刚等也因个人原因宣布辞职。

　　值得强调的是，近日 众泰汽车 控股股东及其一致行动人股份刚刚解禁，即被司法轮候冻结。根据 众泰汽车 的重整计划，江苏深商等产业投资人受让12.27亿股转增股份，平均价格约为0.65元/股。其承诺上述股份自登记至其名下之日起三十六个月内不减持，因此上述股份于2021年12月17日被浙江 金华市 中级人民法院司法冻结，后于2024年12月15日解除冻结。

　　然而，2024年12月17日， 众泰汽车 公告称，江苏深商及其一致行动人国民数字、众富同人持有的11.58亿股公司股份已经被司法冻结，合计占其所持股份的100%，占公司总股份的22.96%。

　　冻结原因与江苏深商一笔借款有关。国民数字日前收到的 长春市 中级人民法院民事裁定书显示，2021年10月25日，江苏深商与吉林九台农村商业银行长春分行（简称“九台银行”）签署《流动资金借款合同》，根据该份借款合同约定，江苏深商向九台银行申请借款12亿元人民币。

　　而借款的时间点，恰好是江苏深商支付重整投资款的时间。根据2021年9月30日签署的重整投资协议，20亿元的重整投资款中，江苏深商同日向指定账户办款5.5亿元作为履行保证金，剩余的14.5亿元后于2021年10月26日支付到位。

　　国民数字则为该笔借款提供了担保。2022年11月26日，国民数字与九台银行签署《保证担保合同》和《质押担保合同》，前者约定国民数字就江苏深商借款本金及利息向九台银行提供保证担保，后者约定国民数字的股东（深圳国民运力科技集团有限公司）将其持有的国民数字100%股权质押给九台银行（质押担保的本金为8.5亿元）。

　　 众泰汽车 称，直到今天，公司控股股东及其一致行动人所持有的企业股份被司法冻结和轮候冻结事项暂时不会对公司的生产经营发生重大影响。