3月6日，在十四届全国人大二次会议经济主题记者会上，中国中国证券监督管理委员会主席吴清系统阐释了主政资本市场的监察管理宗旨，定调新的监察管理工作重点为“两强两严”，在坚持市场化法治化方向、尊重规律、尊重规则的条件下突出强本强基，依法从严监管市场，依纪从严管理队伍。中国人民银行行长潘功胜就货币政策、做好金融“五篇大文章”和金融开放等话题进行了解答，释放重磅信号。 
央行：后续仍然有降准空间
货币政策对经济回升的支持
关于中国宏观经济的运行情况，潘功胜认为，我国的经济回升向好，高质量发展扎实推进，可是国内外的形势仍然复杂多变，需要施展政策合力，加大宏观调控的政策力度。我国的货币政策工具箱仍然丰富，货币政策仍有足够空间。在货币政策的调控中，将更加重视平衡好短时间与长期、稳增长与防风险、内部均衡和外部均衡的关系，强化逆周期和跨周期调理，着力提振信心、稳定预期、稳定物价，为经济运行发展营造良好的货币金融环境。
目前，整个 中国银行 业的银行存款准备金率平均是7%，后续仍然有降准空间。下一步，将综合运用多种货币政策工具，加大逆周期调理力度，保持流动性合理充裕，支持社会融资规模和货币信贷总量稳定增长、均衡投放，实现社会融资规模、广义货币供应量同经济增长和价格水平预期目标相匹配。
同时，在结构上要更加重视提升效能。进一步提高货币政策对增进经济结构调整、转型升级、新旧动能转换的效能。将设立科技创新和技术改造再贷款，继续实施支持碳减排再贷款，施展好结构性货币政策工具的激励带动作用，引导金融机构科学评估风险，约束对产能过剩行业的融资供给，更有针对性地满足合理消费融资需求。盘活存量金融资源，着力提升资金的使用效率。
今年主要经济体货币政策有望转向，美元指数动能减弱。我国经济基本面持续回升向好，外汇市场的参与主体更趋成熟，越来越多的经营主体使用汇率避险工具、使用人民币来进行跨境结算。到2月份，中国所有的货物贸易跨境结算中，使用人民币结算的占比近30%。这些因素的共同作用，客观上有助于增强我国货币政策的操作空间，有益于跨境资本流动平衡和保持人民币汇率的基本稳定。
做好科技金融等“五篇大文章”
做好科技金融等“五篇大文章”是金融服务实体经济高质量发展的重要着力点，也是深化金融供给侧结构性改革的重要内容。下一步，人民银行将加强与科技、环保等行业管理部门的协同合作，进一步增强金融支援力度、可连续性和专业化水平。主要有这么几点考虑：
第壹，在宏观层面，要加强顶层设计和系统规画。科技金融方面，金融机构对科技型公司风险评估能力也需要进一步提高，下一步需要着力补齐短板，构建覆盖科技型公司全生命周期的金融服务体系。绿色金融方面，要持续完善绿色和转型金融的标准体系，发展绿色金融市场，丰富绿色金融产品，强化以信息披露为基础的市场约束机制。普惠金融方面，坚持“两个毫不动摇”，健全金融服务民营和小微企业的政策体系和长效机制，引导金融机构平等对待各类所有制企业。
第贰，在政策层面，强化对金融机构的引导和激励。运用好结构性货币政策工具，设立科技创新和技术改造再贷款，支持高端制造业和 数字经济 的发展。继续实施支持碳减排的再贷款，进一步扩大支持领域，并增加规模。
第叁，在落实推进层面，金融机构服务能力的提升极为重要。深入开展科技、绿色、中小微企业等金融服务能力提升工程，完善金融机构内部激励约束机制，提升金融服务的能力、适配性和普惠性。增强金融机构对科技型公司的危险评估能力，丰富适应高新技术领域特点的金融产品。推动金融机构绿色信贷、绿色债券等产品持续增长，不断扩大对 新能源 、绿色低碳转型等重点领域的钱财投入。运用 大数据 、 人工智能 等现代信息技术手段，提高金融服务的技术能力。
人民银行将以做好“五篇大文章”为重点，深化金融供给侧结构性改革，进一步强化对重大战略、重点领域和薄弱环节的金融服务，持续推动经济转型升级和高质量发展。
统筹金融市场的开放与安全
对外开放是我国的基本国策，人民银行将增强金融领域开放政策的透明度、稳定性和可预期性，持续推动金融高水平开放，我们有以下几个方面的工作重点。
第壹个工作重点：扩大金融领域的制度型开放。有序推进金融服务业开放，下一步，人民银行将会同其它金融管理部门积极改善政策环境，吸引更多外资金融机构和长期资原本华展业，并支持中国金融机构走出去，拓展国际市场。
第贰个工作重点：统筹推进跨境贸易投融资便利化、人民币国际化和国际金融中心建设。人民币国际化方面，当前国际货币体系多元化步伐加快，经济主体对人民币使用的内生需求增加。下一步，人民银行将坚持以市场驱动和自主选择为基础，持续完善跨境人民币政策，健全人民币 跨境支付 系统，优化人民币清算行全球布局，强化与境外货币当局的货币合作，稳步推动离岸人民币市场健康发展。
第叁个工作重点：缔造更加友好、包容的营商环境。人民银行将落实好国办近期印发的《关于进一步优化支付服务提升支付便利性的意见》，会同相关政府部门、商业银行、支付机构、银行卡组织等共同努力，改善银行卡受理环境，优化现金支付服务，通过扩大“外卡内绑、外包内用”等方式提升 移动支付 便利性，聚焦重点地区、场所和商户，推动在较短时间内取得明显成效。
第四个工作重点：统筹好金融开放和安全。将继续加强与国际金融组织、主要经济体央行的沟通合作，积极参与全球金融治理和政策协调，夯实全球和区域金融安全网，为中国与各国之间的贸易投资搭建“金融之桥”。全球层面，我们将持续推动国际货币基金组织份额改革，构建更加公正正确的全球金融治理格局。区域层面，稳步推进东盟10国+中日韩财金合作、清迈倡议多边化，加大对本地区可自由使用货币的使用。双边层面，落实好中美领导人会晤重要成果，稳妥推进中美金融工作组重点事项。积极推进中欧金融工作组工作，深化与区域内主要国家的金融合作。
将持续提升开放条件下的金融安全，强化对跨境金融风险的监测、评估和预警，维护国家金融稳定和金融安全。健全科学完备的金融法治体系，加快推进《金融稳定法》《反洗钱法》《外汇管理条例》等立法修法工作。
中国证券监督管理委员会：让投资者获得更好的回报
投资与融资一体两面
资本市场的投资与融资功能也是市场近期广泛讨论的焦点。对此，吴清在记者会上表示，投资与融资二者是一体两面的、不能分割的，这两大功能相辅相成，没有投资就没有融资，没有买方就没有卖方，只有投融资平衡发展，资本市场也才能够形成良性循环。
吴清进而提到，在公平交易、合理定价、充分竞争的条件下高效配置资源，增进高质量发展，这样资本市场才有持久的生命力。可是，由于市场参与各方在资金、技术、信息等方面都有许多不同，监管者要特别关注公平问题，把公开公平公正作为最重要的准则。因此，维护投资者尤其是中小投资者合法权益是中国证券监督管理委员会最重要的中心任务，这也是资本市场监管工作政治性、人民性的直接体现。
监管突出强与严
吴清表示，从监管方面而言，中国证券监督管理委员会下一步工作重点突出两个字，一个是强，一个是严。
吴清进而指出，强，就是要强本强基。投资者是市场之本，上市公司是市场之基，投资者和上市公司都是资本市场发展的源头活水。务必真诚善待投资者，更好服务投资者，从法律上、制度上、监管执法和司法上进一步强化对投资人的保护，增强投资者对市场的信心和信任，吸引更多的投资者尤其是中长期资金参与市场。同时，中国证券监督管理委员会也务必聚焦提高上市公司质量，让企业更好施展主体作用，提升投资价值。
关于严，就是严监严管，依法从严监管市场，依纪从严管理队伍。吴清表示，中央金融工作会议明确提出，要实现监管全覆盖，强化机构监管、行为监管、功能监管、穿透式监管、持续监管。中国证券监督管理委员会要认真对标对表，针对股票市场、债券市场、期货和衍生品市场等各领域、各主体、各环节，全面检视并加快补齐监管存在的短板弱项。中国证券监督管理委员会也将对问题机构、问题企业强化早期纠正，对各类风险及早处置，对各种非法行为露头就打，对重点领域的重大犯法行为要重点严打，尤其是一些触碰底线的，好比做假欺诈、操作市场、内幕交易等犯法行为，都要严厉惩戒。
在队伍管理上，吴清也指出，中国证券监督管理委员会将刀刃向内，严抓严管，真正在政治上、专业上、作风上、廉洁上过得硬，缔造一支监管铁军。
提高上市公司质量
首先是上市公司自身的责任，同时也需要外部环境的改善。中国证券监督管理委员会的首要职责就是抓好全链条各环节的监察管理，与各方面一起营造良好的市场生态和顶尖的营商环境，促使上市公司进一步完善治理、信息透明，更加专注主业、优化资源配置，更加稳健经营，更好回报投资者。
需要强调的是，发行上市、并购重组、 股权激励 等制度也要与时俱进，进一步适应新质生产力发展的需求和特点，进行必要的调整完善，增强制度的包容性、适应性，让真正有潜力的企业在资本市场的支持下成长壮大，不断改善上市公司结构，从而让投资者能够更好分享经济高质量发展的成果。
严把IPO入口关
吴清透露，目前，中国证券监督管理委员会对在审企业进行现场检查，交易所也进行现场督导，可是现场检查和现场督导的覆盖面还非常有限，下一步中国证券监督管理委员会要成倍地大幅地提高覆盖面，对发现的非法线索进一步加大查处力度，坚持申报就要担责，以此倒逼发行人进一步提高申报质量，也倒逼中介机构提高执业和服务水平，做到勤勉尽责。
对于加强上市后监管，吴清则提到突出抓三件事。一是防假打假。中国证券监督管理委员会目前正在与相关部门一起共同构建综合惩防体系，强化穿透式监管，严肃整治、严厉惩戒财务做假和侵占上市公司利益的非法行为。二是规范减持，对一些通过“技术性”离婚、融券卖出、转融通等绕道违规减持的，要进一步堵塞制度漏洞。对于大股东、实控人等违规减持的，要依法严厉惩戒。三是推动分红。对多年不分红，或分红比例偏低的企业，中国证券监督管理委员会还将区分不同情况采取硬措施，包含限制控股股东减持、实施ST风险警示等。另外，还将推动有条件的企业一年屡次分红，尤其是鼓励春节前分红。
严把IPO入口关的同时，吴清也提到了通顺出口关。近期，市场多方面呼吁要加大退市力度，吴清对此表示，中国证券监督管理委员会将付诸行动。一方面，设置更加严格的强制退市标准，做到应退尽退。另一方面，完善吸收合并等政策，进一步拓宽多元退出渠道，也鼓励推动一些公司主动退市。
增强资本市场的内在稳定性
从监管者的视角而言，重视资本市场内在稳定机制建设，提升市场韧性，是需要我们深入研究和努力做好的一项工作，同时这是一项体系性的工作，务必坚持系统思维、底线思维、极限思维，综合施策，至少包含“一个基石”和“五个支柱”。
“一个基石”，就是高质量的上市公司。上市公司第壹要有良好的治理，有稳定的回报或可以期待的成长性。“五个支柱”，第壹个是更正确的钱财结构。这个市场上长钱短钱都是期望的，可是更缺的是长钱，同样缺的是长期主义，也需要坚持价值投资、理智投资、长期投资的宗旨，这是我们努力推进的一件事情。第贰个是更完善的条件制度。资本市场规范性要求极高，要通过不断深化改革，把各项基础制度搞扎实，增强制度的适应性、稳定性、可预期性。第叁个是更有效的市场调理机制。市场供求关系和价格都是市场自发调理、自我平衡的决定性因素，好比一级市场与二级市场如何有效衔接，有序循环，实现协调发展，这个机制需要进一步搞顺。第四个是更优质的专业服务。把功能性放在第壹位，不断提高专业服务水准，为市场把好关，提供更高质量的服务。第五个是更严格的监察管理执法。要维护好市场“三公”秩序，更有力有效地维护投资者合法权益，让这个市场更加风清气正，营造优良的市场生态环境，让市场各参与方崇法守信、归位尽责。这对于稳定市场运行非常重要。
