在政策导向及市场红利激励下，银行业对“五篇大文章”之首的科技金融的注意，提到空前绝后的高度。主要银行的科技金融工作机制均已成型，初步做到了敢贷、愿贷和能贷。

　　可是，对于会贷，没有哪家银行信心十足。因此，科技金融正在显现AB面：一面是蒸蒸日上，各家银行科技类贷款余额增速屡创新高；另一面是陷入焦灼，由于信审模型滞后、专业护城河优势难以确立，很多银行还在大打价格战抢占市场。

　　银行对于开展科技金融业务的短板有着清晰认知，越来越多的银行正通过迭代风控逻辑、优化信审模型，搭建有益于科技企业存活和壮大的融资生态，以开脱野蛮“价格战”，为解决企业的槽点提供专业性服务。

　　银行加码科技金融

　　从增速来看，A股42家上市银行中，有多数银行2023年末科技类贷款余额同比增长超20%。其中， 招商银行 、 厦门银行 、 郑州银行 、 邮储银行 、 兴业银行 、 上海银行 、 北京银行 、 中国银行 、 浦发银行 同比增长超30%。

　　记者了解到，国有大行争夺科技类企业的广度和力度更大，是科技类贷款投放的主力军。以 建设银行 为例，截至2023年末， 建设银行 的科技企业类贷款余额站上万亿元规模，为1.53万亿元人民币。

　　央行最新数据显示，截至2024年一季度末，获得贷款支持的科技型中小企业有21.73万家，获贷率47.9%；科技型中小企业本外币贷款余额2.7万亿元人民币，同比增长20.4%。获得贷款支持的高新技术企业22.24万家，获贷率达55.4%；高新技术企业本外币贷款余额14.84万亿元人民币，同比增长13.6%。

　　针对上述两个客群的贷款增速，都高于其它同期各项贷款。说白了，在银行加码下，科技客群（科技型中小企业、高新技术企业）获得贷款的规模和效率都高于一般性企业。

　　B面：滞后的风控逻辑

　　银行业科技型贷款余额增速看起来蒸蒸日上，但不能忽略的是47.9%、55.4%获贷率之外，还有约52.1%中小企业、44.6%的高新技术企业没有获得相关贷款支持。银行风控逻辑和信审模型滞后是主要原因。

　　“我们太看重过往三年企业的财务表现和固定资产了，但评估科技企业肯定是要更看重未来发展。很多科技企业生命周期短，而我们的（信审）模型使用税额、专利这种量化指标来测评，完全忽略了科技企业跟经营宗旨、所处细分赛道、消费客群有很大关系。因此，我们的审批模型很滞后。”一位大行深圳南山区域分支行的副行长对证券时报记者表示。

　　在该副行长看来，给科技企业放贷款，银行我们时常提及的一句话是“偏重企业技术水平和增长潜力”，但其实知易行难。

　　甭管是战略性新兴企业还是中小科创企业，普遍都具有强专业、轻资产、少抵押、高成长、高风险、难评估的特点，而银行传统审批思维通常是重营业收入、担保和抵押。说白了，如果要做到“偏重企业技术水平和增长潜力”，银行要完全推翻固有信审思维。

　　当前，仍有很多银行从业者认为科创企业还款来源不明确、缺乏抵押物是银行开展科技金融业务的主要难点。

　　一家股份行的顾客经理认为，如何识别、判定一家科技企业技术的先进性，甚至未来应用的存在性，对普通银行对公客户经理而言是极其艰难的。即便最终通过政府部门、合作的投资机构和企业开创人的背景等多方判断，对其进行投放，在没有专属的考核下，对客户经理而言，做科创企业客户也其实不是动力十足。这就是科创金融常说的“看不懂”“估值难”的具体体现。

　　“银行核心的风控逻辑没有变化，大部分科技创业企业其实不符合传统风控条件。”一位国有大行风控业务人士表示。

　　“一些银行来我们这考察，分管行长问的都是我们的营业收入大不大、固定资产多不多，他的授信思维都没跟上真实的科创思维。”深圳福田区重点引进的一家芯片企业高管告诉证券时报记者。

　　最后，这家公司没有选择与任何一家大行合作，而是选择了与他们联系更勤、响应需求更快的广发银行。

　　优化审批、搭建生态

　　随着经济发展，高成长性的科技企业战略性地位日益凸显，倒逼银行审批时不断放宽“容忍度”。即对不盈利、资金流不足的企业，逐步试水信用贷；以前不接受的抵押物，如 知识产权 ，现在可以作为抵押品。

　　可是，识别不一样的企业风险，勾勒出成长性画像，是银行贷前的重要措施。证券时报记者调查获悉，针对目标科技企业，受访银行的共性做法是：首先细分白名单客户，诸如划分小微、中型公司、头部核心企业客群；其次，针对客群的共性，分别从专利、人才、成果转化、 知识产权 等方面建立精湛的筛选体系，剔除一些为套取国家政策补助而经营数据失实的企业；最后，对企业进行专业评价的条件上，设置绿色通道审批机制——做到授信快一点、价格优惠一点。

　　近些年，科创金融特色业务愈发鲜明的 杭州银行 ，做法颇具代表性。该行分管科创金融业务的高管告诉证券时报记者，该行对客户进行ABC分层标签管理：A类是泛科技客群，即有政府有关部门背书的客群；C类通常是投资机构主投或参投的，即有投资机构背书的客群；B类是介于A类和C类之间的客群。

　　该高管表示，除了以往的国高新、拟上市客户、 专精特新 “小巨人”企业之外， 杭州银行 重点关注备投企业。在杭州地区，有市场化背景、 创投 机构投资的企业客户占比高达约60%。该行从多维度对企业进行画像，采购了包含税收、能耗、水电、 知识产权 等在内的数据；引入投资机构相关投资数据；还从外部采购包含学信网信息在内的数据。“总体原则是围绕团队、技术、 知识产权 尽可能挖掘客户。”该高管总结。

　　在审批上，上述人士介绍， 杭州银行 建立了专业科创审批中心，采取“风险管理前移、授信审批派驻”政策，既确保审批独立性、又提高审批效率，采取单独的危险容忍政策。

　　“我们特别感谢银行给我们介绍投资机构，搭建了很好的桥梁。”一名总部在杭州的三维视觉数字化软硬件企业开创人表示。

　　他这句话的背景是越来越多银行明白，将草创企业、种子企业该类小型的科技企业从小培养大的过程，除了需要表内资金，还需要有上下产业链、 创投 机构、政府扶持等各类加持。所以银行乐见其成，纷纷试图搭建生态圈，助力科创企业与投资机构精准对接。