本站记者杨井鑫北京报道

　　“数据变资产，资产换钱”，这成为时下银行的一宗热门生意。

　　作为企业核心资产之一，数据资产自今年1月1日起正式并入会计处理范畴，显现爆发式增长，且上半年已经有多家上市公司将数据资产并入到企业财务报表披露。在数据资产化的背后，是银行通过数据价值的重构实现授信。

　　《中国经营报》记者了解到，在政策鼓励释放 数据要素 价值、赋能实体经济发展的环境下，地方政府、央企国企和上市企业都对数据价值进行了重新审视，推动企业主体凭借 海量数据 实现银行授信。目前，各地数据资产质押融资的“首单”逐渐落地，成熟的授信模式令更多融资接连不断。很多银行也加大了数据资产授信力度，甚至缔造了专门的拳头产品开扩市场。

　　10万亿数据市场

　　最近，山东烟台公交集团凭借实时公交数据、公交支付两类数据资产，经专业数据资产评估机构评估价值3000万元之后，获得 齐鲁银行 烟台分行融资授信1500万元人民币，标志着烟台开启了数据资产化时代。

　　据了解，在公交的信息化建设、公交的数字化转型之后，集合发生了大量的公交数据资源和 数据要素 。在经过专业机构对数据价值评估入表之后，银行能够通过数据资产质押实现对企业授信。

　　政府对于数据资产融资寄予厚望，尤其是海量公共数据的变现将对实体经济的支持发生重大影响。3月11日，烟台 智慧城市 大数据 研究院牵头，联合全国颇有知名度的科研院校、数据服务商、律师事务所、会计师事务所、资产评估机构、数据交易中心，成立了 烟台市 企业数据资产入表服务联合体，旨在推动 烟台市 企业数据资产评估入表专业化、规范化，实现 数据要素 的价值化。

　　此前， 烟台市 政府专门印发了《 烟台市 数据资产化和数据资产入表试点工作方案》，要求依托烟台 智慧城市 大数据 研究院，整合全国的数据资产登记、确权、评价、评估、入表全链条优势资源力量，通过市场化手段，成立 烟台市 企业数据资产入表服务联合体，形成强大的工作合力，为全市持有数据资源的国有企业、民营企业提供数据资产入表政策咨询、实操培训等全流程服务。

　　为了推进这项工作， 烟台市 大数据 局计划从6月份开始，通过政府购买服务的形式，联合财政、国资等相关部门，采用 线上线下 相结合的形式，分期分批组织200多家企业、600余名信息化及财务职员，免费开展企业数据资产入表及数据流通交易系列培训活动。

　　“大多数企业在经营活动中能够发生数据，而数据在经过价值评估后就能变为资产质押贷款，突破了以往的授信模式。”一家股份制银行人士表示。

　　该股份制银行人士认为，2024年是数据资产入表元年。“政策上鼓励数据资产化，地方政府更是对数据资产的潜力有较高的向往，企业也乐于通过数据变现，银行则在不断尝试该业务，希望通过做大做强打破业务同质化格局。”

　　记者了解到，在各方推动下数据资产入表的步伐加快。2024年1月1日《企业数据资源相关会计处理暂行规定》正式实施。该规定针对数据资源制定了专门统一规范，为数据资源作为何种资产进入资产负债表提供了依据和计量基础。

　　2023年10月份国家数据局挂牌，尔后发布的《“ 数据要素 ×”三年行动计划（2024—2026年）（征求建议稿）》提出，到2026年年底， 数据要素 应用场景广度和深度大幅拓展，在经济发展领域 数据要素 乘数效应得到显现。

　　对于数据资产市场， 东吴证券 表示，市场潜在总规模数十万亿元人民币。从长远看， 数据要素 将为下一个30年的黄金发展期打开一扇战略性的大门。

　　国盛证券认为，数字资产有望成为政企报表及财政等收入的重要支撑，后续 数据要素 确权、定价、交易流通、收益分配、试点等进展有望逐渐推出。

　　“政府在推动数据资产化进程中起到关键作用。”深圳一家科技企业责任人表示。

　　该责任人认为，目前大多数据为公共数据，而数据资产入表登记评估和完成授信都需要政府引入各方资源。“目前大多数完成授信的企业以民营高科技企业居多，可是国企数据资产入表后的授信潜力很大。”

　　多地目前逐渐开启了数据资产信贷活动，企业融资集中获批标志着“数据资产—信用资本—信贷资金”的转化通道已初步建立。企业通过数据资产入表实现数据价值的变现。

　　最近，深圳数据交易所携手 交通银行 （601328.SH）深圳分行，基于深圳数据交易所场内上市产品的信用评价体系，和深圳数据 知识产权 登记试点，协助 交通银行 深圳分行建立科创企业“数据资产分层分类模型”，为数据资产融资增信助力，并为企业优钱科技顺畅发放1000万元数据资产融资贷款。

　　同时，数据资产入表也在不断突破。6月初， 吉林省 实现了全省农业数据入表第壹单；福州实现了海洋数据入表第壹单；广州实现了跨境数据资产入表第壹单。更早之前，北京、上海、浙江、河北、四川、天津等地成功实现资产入表获得授信的案例超过50例，并显现较快增长势头。

　　记者发现，从目前数据资产入表的数据看，多数还是以交通数据、供水供热数据、电力数据等领域数据为主。

　　 中银证券 最新的研究报告称，结合政策与产业趋势，电力 数据要素 市场存在较大看点。2024 年之前，电力数据并未在能源系统内形成业务闭环。而今年浙江达成首例“电力+能源”数据产品交易，标志着电力 数据要素 已深入业务系统。长远来看，电力数据有望向需求侧管理市场发力，市场空间有望达百亿元级。

　　“数据资产入表对于一些轻资产企业来说意义重大。一些企业在尝到甜头之后，需求比较旺盛。”上述深圳科技企业责任人表示，早期高科技企业的融资相对难一点，主要是缺少抵押资产，在数据成为资产转换为押品之后，融资也就打通了通道。

　　银行“入场”

　　由于政策红利持续释放，市场空间巨大，在数据资产入表之后，依据数据资产的融资对银行借款业务而言是空前机遇。 工商银行 （601398.SH）山东分行近日为 山东高速 集团以数据资产质押方式完成了一笔授信业务，这是该行第壹次以数字资产作为增信条件办理的贷款。记者了解到，2024年4月 山东高速 集团成功完成首批数据资产入账入表工作。数据资产入账价值达351万元人民币，评估价值逾7200万元人民币，是全国高速公路运营企业中首批数据资产入账入表的实践案例之一。

　　 建设银行 （601939.SH）、 农业银行 （601288.SH）、 北京银行 （601169.SH）、 上海银行 （601229.SH）等许多家银行则与上海数交所合作，共同推出的数据资产信贷服务产品，为企业扩展新的融资渠道，有效解决小微企业“投入大、周期长、轻资产、无抵押”的困扰。同时，也让银行在数据资产授信方面实现了突破。

　　记者了解到，在支持高新科技企业方面，创新数据资产贷是 光大银行 （601818.SH）力推的关键产品之一。据该行介绍，在深圳、长沙等地， 光大银行 累计落地了多笔数据资产贷，以支持科技型公司，推进 数据要素 成果化。

　　 兴业银行 （601166.SH）成都分行4月成功落地了 四川省 首单数据资产质押贷款，以数据资产作为客户授信增信方式为 德阳市 民通数字科技有限公司授信500万元。

　　另外，恒丰银行北京分行6月份为国内卫星应用领域龙头企业 航天宏图 信息技术股份有限公司发放了数据资产质押贷款，也是该行落地的首单数据资产质押贷款。

　　“目前在数据资产融资方面，各家银行单笔授信额度都很少超过2000万元。多数以小额500万元为主。这意味着，大多数银行尚处于试水阶段，数据资产的估值和质押仅作为增信手段，其实不是是授信的唯一风控措施。”一家股份制银行公司部责任人表示，“对于部分大型国企而言，目前以信用贷款的形式居多，这些企业可能掌握着 海量数据 ，也能实现资产化，但其实不急于通过数据资产进行融资。相比之下，一些小微企业和科创类企业，可能是数据资产融资的主要群体，以信用贷款的形式，这些企业贷款额度有限，可是通过数据资产质押增信，获得的银行授信额度就能得到提升。”

　　该股份制银行公司部责任人还认为，股份制银行和城商行对数据资产质押融资的探索积极性很高，也是银行创新和不同化服务的关键。“一旦有了成熟模式推广开，市场很大。银行先行一步，可能就更有益于抢占市场，形成先发优势。”

　　对于数据资产质押风险，上述股份制银行公司部责任人认为：“风险是可控的。数据资产质押是增信的一种手段，如果企业资质达不到要求，银行也会要求采取更多的风控措施。最大的问题是，目前数据交易市场不成熟，在数据资产的处置上有一定障碍。换句话说，一旦企业出现了风险，银行是无法直接将数据变现。这也造成了银行授信相对谨慎，目前授信额度与数据资产的估值仍存在很大的距离。”