通过金融政策手段“变相降价”,正成为部分车企的新选择。
目前, 特斯拉 官宣全新购车政策,在7月底前购买Model 3/Model Y标准续航版和长续航全轮驱动版车型,可享受“5年0息”等优惠活动;极越汽车也宣布,为极越01提供限时购车优惠,和“5年0息”金融服务和免费/优惠选配等权益。
根据 特斯拉 最新的“5年0息”政策进行简单计算,如果在7月份购买后轮驱动版或长续航全轮驱动版Model Y,并选择“限时0息贷款方案”的32%首付比例(79900元),相比标准方案,60期贷款分期可优惠约21227元,每月还款2833元,折合到每日,日付约94元。
正因如此,这种对相关金融政策的调整,也被视为车企的一种“变相降价”方式。据《每日经济新闻》记者不完全统计,仅在2024年,就有多达20个汽车品牌推出过“0首付”或“0利息”等购车金融政策。
对此,盘古智库顶级研究员江瀚接受记者采访表示:“与直接降价相比,金融促销手段在吸引消费者的同时,对企业的财务健康有着更为积极的影响。通过金融优惠政策,企业能够在不直接降低产品标价的条件上,给予消费者实惠,保持品牌定位的稳定性。”
“价格战”挤压利润,车企推金融政策促销量
记者发现,从今年4月开始,包含广汽埃安、一汽丰田、东风本田等在内多个汽车品牌就推出了“0首付、0利息、0元换新”等金融政策。
今年4月3日,中国人民银行印发《关于调整汽车贷款有关政策的公告》(以下简称《通知》),明确金融机构在依法合规、风险可控条件下,根据借款人信用状况、还款能力等自主确定自用传统动力汽车、自用 新能源 汽车贷款最高发放比例。其中,“贷款发放比例由金融机构自主确定,最高可达100%”。
据此前规定,自用传统动力汽车、自用 新能源 汽车贷款最高发放比例分别为80%、85%,而车贷新规的实施,大幅下降了消费者购车门槛,实现真正意义上的“0首付”。
除去政策层面原因,也有观点认为,车企推出购车金融政策“变相降价”,是为应对愈演愈烈的“价格战”,提振销量。
“虽然过去几年全国乘用车市场‘价格战’通常在年末表现出比上年末高4个百分点期间的促销增长水平,但2024年的市场竞争尤为激烈,尤其是 新能源 车的促销峰值已明显上升7个百分点,并形成了一种降价常态。”全国乘用车市场信息联席会秘书长崔东树曾表示。
据乘联会统计数据,今年1~5月,约有56款电动汽车降价,而2023年全年的降价车型累计为70款。价格战使得车企的净收入降低,整个行业的收益率也其实不乐观。
乘联会数据显示,4月,汽车行业利润率为4.6%,相对于整个工业企业利润率5%的平均水平,汽车行业仍属偏低。而根据国家统计局此前公布的数据,过去三年(2021~2023年),我国汽车行业利润率分别为6.1%、5.7%和5%。
基于上述情况,有业内人士向记者表示,当前消费者有太多车型选择,要是车企每次调价都是降价,从另外一个角度看,非但不会提高销量,反而会让消费者出现“观望”心理。而在此基础上,提供相对有吸引力的金融方案,不仅能刺激潜在买家的消费,还能从一定水平上缓解“内卷”压力。
江瀚则分析称,“直接降价虽然短时间内可以快速提升销量,但频繁降价会损害品牌形象,降低消费者对产品价值的认知,同时也压缩了利润空间,无益于行业的健康发展。同时,正确的金融方案能够增强用户的黏性,促使消费者在贷款期间更倾向于选择同一品牌的维修保养服务,从而为企业造成后续的增值服务收入”。
考验车企财务情况和盈利能力
“在推出0首付0利息(政策)后,咨询的人的确多了,但真正下单(量)还没有太大起伏。”某 新能源 汽车品牌销售人员对记者说。
从数据层面来看,多家车企在7月推出的金融政策,尚未立即带动销量的增长。据相关统计数据,从7月1日至7月7日,中国市场 新能源 汽车品牌销量排行榜上, 比亚迪 位列第壹,理想、问界、埃安、五菱、 特斯拉 、蔚来、极氪、零跑、小米等品牌紧随其后。
据记者不完全统计,在上述排行榜中,在7月推出全新购车政策的汽车品牌至少有6个,包含 特斯拉 、小米汽车、理想、极氪、零跑、蔚来等。通过对照6月最后一周的销量数据,理想汽车在6月最后一周的销量接近1.3万辆,而7月第壹周的销量为0.8万辆; 特斯拉 在6月最后一周的销量接近1.4万辆,但在7月第壹周销量则为0.65万辆。
这背后或反映出消费者仍有隐忧。“这种(金融)政策以前也有,当时有些车企虽然说是0利息,但事实上就是融资租赁,另外有的车企对选择0首付又会有各种手续费或强制贷款期数的制约。”有消费者向记者坦言。
记者了解到,虽然目前很多车企用“0首付”“0利息”等促销手段吸引潜在消费者,但其实其实不是每位消费者都适用此政策。《通知》内容显示,金融机构在依法合规、风险可控条件下,根据借款人信用状况、还款能力等自主确定自用传统动力汽车、自用 新能源 汽车贷款最高发放比例,金融机构包含商业银行、农村合作银行、农村信用社及获准经营汽车贷款业务的非银行金融机构等。
而在类似“0息0首付”金融政策中,通常情况是金融机构与车企先签订合约,为消费者提供贷款服务,而车企可能提供一定的贴息支持,从而实现消费者购车时的“0利息”优惠。至于“0首付”,据《通知》要求,结合借款人信用状况、还款能力等原因,自主确定可发放最高贷款比例,最高可达100%。
一位 特斯拉 中国销售人员解释称,“选择0利息的方案后,需要先和银行做预审,并且需要在7月底前提车才适用此规则,假如是银行预审未过或是未能在月底前提车,则需要根据常规分息的规定进行,利息在2.5%左右”。
特斯拉 中国官方网站显示,不同金融机构的利率及最低首付有所不同,最终适用的金融方案以相关金融机构实际审核结果为准。如金融方案申请未通过审核,购车者仍有义务通过其它方式支付车款,不得以此要求退还第壹笔付款。
对于“0息”后分期付款的情景,上述 特斯拉 中国销售人员称,“0息贷款有1~5年选择,1年后能提前还款,(提前还款)是没有任何手续费的,每辆车我们( 特斯拉 )都会给银行贴息大概2.5万元”。
“虽然(车企金融政策)表面上看是0利息贷款,但其实车企可能需要为这部分贷款提供补助或承担更高的融资成本,从而影响公司的财务健康。另外,过度依赖0息0首付该类促销可能会削弱车企本身的市场竞争力。”江瀚分析认为。
在江瀚看来,类似金融措施是否能够长久实施,关键在于车企本身的财务情况和盈利能力。如果车企有充分的财务实力和稳定的收益能力来支撑这种促销活动,有可能在一段时期内持续实施。然而,如果这种促销活动对车企的财务情况造成较大压力,车企可能就会考虑调整或取消。
中国汽车流通协会金融分会副秘书长周伟强也表示,“0首付”金融产品的推出有望对车市繁华起到增进作用,但对最终效果需持谨慎乐观态度。