中国网财经8月1日讯(记者刘小菲) 盛弘股份 近期交出了上半年“成绩单”。2024年上半年,公司实现营业收入14.31亿元人民币,同比增长29.84%;归母净收入1.81亿元人民币,同比增长0.02%。
营业收入创出历史新高的 盛弘股份 ,彰显盈利能力的各项指标表现却不尽如人意。上半年, 盛弘股份 毛利率和净利率分别为39.57%和12.53%,同比下降1.97个百分点和3.94个百分点;加权平均净资产收益率为11.89%,同比下降3.67个百分点。
具体到细分业务来看,上半年, 盛弘股份 工业配套电源、 新能源 电能变换设备、电动汽车充电设备和电池检测及化成设备的营业收入分别为2.51亿元、4.65亿元、5.56亿元和1.26亿元人民币,同比增幅分别为17.38%、19.59%、44.83%和35.45%;但毛利率分别为54.73%、30.01%、38.07%、48.95%,同比增幅分别为1.05个百分点、-5.63个百分点、-1.39百分点和3.24百分点。
国金证券 认为, 盛弘股份 储能 产品主要为中大功率的 储能 变流器,主要销往国内、欧美市场,上半年由于美国利率高企,工商业 储能 装机增速不及预期,造成公司国内低毛利产品占比提升。随着下半年美国市场逐步进入降息周期,预计欧美市场需求有望复苏,海外收入占比提升、毛利率或将实现修复。
在 盛弘股份 的这份半年报中,经营活动引发的钱财流量净额大幅下滑,为-5345.31万元人民币,与上年同期的1.38亿元相比降低了138.66%。受该原因影响,截至6月底, 盛弘股份 的货币金额为4.29亿元人民币,与2022年底相比下滑了20.85%。
记者还注意到,上半年 盛弘股份 第壹大股东方兴减持了4.43万股。今年5月, 盛弘股份 发布公告称,方兴因个人资金需求计划自预披露公告之日起15个交易日后的3个月内减持合计不超193.64万股。
据 同花顺 IFIND统计,自上市以来, 盛弘股份 的重要股东合计减持3661.02万股,套现金额超过10亿元人民币。
值得强调的是,重要股东盛剑明今年3月因违规减持被监管点名。深交所下发的监察管理函提到,盛剑明作为盛弘电气持股5%以上的股东,2021年6月11日直到今天的持股比例由10.49%降至5.31%,累计减持 盛弘股份 股票比例5.18%。不过,盛剑明在所持 盛弘股份 股票比例累计变动5%时,未能按有关规定停止买卖 盛弘股份 股票。另外,盛剑明同样因上述事件被深圳证监局采取责令改正的监察管理措施。
记者了解到,方兴是 盛弘股份 的老总,盛剑明之前在 盛弘股份 担任董事职务,2022年7月辞职。截至2024年6月底,方兴和盛剑明分别是 盛弘股份 的第壹和第贰大股东,持股数量分别为5794.30万股和1642.51万股,其中质押比例分别为24.05%和45.65%。
盛弘股份 这份半年报发布后,多家机构下调了公司的收益预测。 国金证券 表示,根据 盛弘股份 中报各业务情况,小幅下调公司2024-2026年归母净收入预测至5.05(-8%)、6.69(-13%)、8.98(-11%),对应PE估值13倍、9倍、7倍,维持“买入”评级。
华泰证券 研报也指出,考量到苏州工厂投入生产新增折旧和研发和销售费用增加,下调公司2024-2026年归母净收入预测至4.9/6.5/8.6亿元(前值5.4/7.1/9.0亿元),参考可比公司2024年Wind一致预期下平均PE18倍,考量到公司有技术积累与渠道优势,将持续受益于充、储行业发展,给予公司2024年目标PE22倍,目标价34.76元(前值39.79元),维持“买入”评级。