停牌半个月后, 双成药业 宣布跨界收购复牌,该股9月11日开盘即被巨单封死涨停。8月27日夜晚,公司宣布停牌跨界收购半导体公司,然而当日该股却在大盘和医药股走势低迷的环境下一度放量涨停,令人猜想是否内幕消息已走漏。
9月10日晚, 双成药业 披露《发行股份及支付现金购买资产并募集配套资金暨关联交易预案》,拟通过发行股份及支付现金的形式向奥拉投资等25名交易对方购买其合计所持有的奥拉股份100%股份,并向不高于35名特定投资者募集配套资金。本次定增发行价为3.86元/股,很多于定价基准日前60个交易日交易均价的80%。
本次交易完成后,奥拉股份将成为 双成药业 的全资子公司, 双成药业 也将从化学合成多肽药品的生产转变为以半导体行业中的模拟芯片及数模混合芯片的研发、设计和销售业务为发展重心,并在未来择机剥离医药类相关资产。
公开资料显示, 双成药业 与收购标的企业奥拉股份共同受王成栋、王荧璞控制。 双成药业 本次收购为同一控制下整合,公司的实际控制人预计不会发生变更,因此也其实不构成重组上市。
不过,有业内人士认为, 双成药业 此番操作尽管不构成现行法律规定下名义上的借壳上市,但通过并购的行径完成了主要业务的全盘置换,发生了与借壳上市类似的实际效果,其并购审核是否会从严仍须观察。
2022年11月,奥拉股份曾递表科创板,希望通过第五套标准上市。不过,在经历三轮问询、历时一年半之后,公司最终却在今年5月取消了上市申请。交易所曾在问询中要求奥拉股份说明是否存在流动性风险,其募集资金规模与资产规模、人员规模、发展阶段、技术能力、订单获取能力的匹配性等。
双成药业 常年亏损,2019年直到今天扣非净收入连续亏损,今年上半年公司归母净收入亏损1695万元。值得注意的是,奥拉股份近三年业绩存在亏损情况。预案显示,2022年、2023年及2024年前7个月,奥拉股份实现的净收入分别为-85562.22万元、-96167.25万元和30705.51万元。
对此,公司解释,报告期内奥拉股份亏损的主要因素系为提升员工的主观能动性,增进员工和公司的共同发展实施 股权激励 而确认的大额股份支付费用所致。
值得强调的是,在8月27日晚宣布跨界并购的当天, 双成药业 出现了放量大涨。8月27日, 双成药业 一度冲上涨停,最终收涨9.21%,全天成交金额为1.9亿元人民币,较前一交易日大幅放大。在披露利好消息前公司股票价格大涨,令市场对内幕信息是否已走漏发生疑问。
截止9月11日午盘, 双成药业 涨9.96%,报5.74元/股,总市值23.8亿元人民币。