在经历多天股票价格下跌后， 兰州银行 股票价格终于飘红。
9月12日， 兰州银行 报收2.13元，上涨0.47%。
2024上半年， 兰州银行 业绩承压，尽管净息差逆势上行，负债端成本下行，却难抵非息收入下滑三成。有专家在采访中建议，净息差承压之下，地方性的中小银行可通过多元化收入来源、优化资产负债结构、提高服务品质和加强风险管理等措施，来增加中间业务收入。
业绩增速下滑
不良率走高
在银行业收入普遍承压的情景下， 兰州银行 今年上半年营业收入和净利增速再度放缓。《国际金融报》记者梳理近年来中报及年报数据发现，自2023年年中起， 兰州银行 业绩增速下行，疲软态势渐显。
作为42家A股银行中最夜晚市的机构， 兰州银行 于2022年1月在深交所上市，上市当年整体业绩显现出增利不增收的状态。据2022年中报和年报数据，该行归母净收入同比增速较为可观，分别达到10.54%和10.71%，而营业收入分别同比下滑2.99%和4.92%。
进入2023年， 兰州银行 上半年业绩增速上升，营业收入和归母净收入同比增速分别为8.96%和15.68%，下半年增速下滑，2023年全年增速分别为7.59%和7.55%。到2024年中期，营业收入和净利双双出现负增长。半年报显示，今年上半年， 兰州银行 实现营业收入约39.95亿元人民币，同比下降3.61%，实现归母净收入约9.43亿元人民币，同比降幅1.53%。
从近五年的规模增量来看， 兰州银行 增速较为缓慢。2019年至2023年，营业收入由76.18亿元增至80.16亿元人民币，增幅约5.2%；归母净收入由14.64亿元增至18.64亿元人民币，增幅约27.32%，两项指标增量均在4亿元左右。总量方面，该行营业收入仅2023年突破80亿元人民币，归母净收入在经历了2018年至2019年骤降三成后，直到今天未能恢复2018年20亿元以上的水平。
这时， 兰州银行 的不良率也逐年走高。记者了解到，2022年以来，该行不良率从1.71%增加了0.11个百分点，今年上半年以1.82%排在42家上市银行的倒数第贰，仅次于 郑州银行 的1.87%。 
数据来源： 兰州银行 财报制图：李若菡
净息差上行
非息收入降三成
值得注意的是，当前银行业净息差普遍承压，在2024年中期40家A股上市银行净息差持续收窄的情景下， 兰州银行 由2023年末排位倒数的1.46%，逆势增长13个基点，上浮至中游水平的1.59%。从半年报披露的情景来看，这或许得益于业务成本的降低。 兰州银行 上半年贷款收益率较上年同期下降36个BP（基点），存款付息率为2.53%，较上年同期下降38个BP，其中个人存款付息率较年初下降55个BP。
净息差逆势上行，上半年营业收入净利增速却“双减”，原因为何？
从营业收入构成来看，上半年 兰州银行 实现利息净收入32.97亿元人民币，较上年同期增加2.50亿元人民币，增幅8.19%，利息净收入占营业收入的82.53%。然而，在非利息收入方面，该行较去年同期下滑超三成，降幅达到36.40%，具体组成的各项指标也全面下滑。其中，公允价值变动损益同比降低109.80%。
兰州银行 在接受记者采访时答复，这主要是受两方面影响：一是受财富管理、结算业务、银行卡等业务持续减费让利影响，手续费及佣金净收入同比有所下降；二是公允价值变动损益和投资收益同比减少。
“对于地方性银行而言，增加中间业务收入是提升非息收入的关键。这包含手续费和佣金收入、投资收益等。地方银行可以通过提供更多金融服务，如资产管理、投资银行业务、贸易融资等，来增加非息收入。同时，银行也可以通过提高服务品质和效率，增加客户基础，从而提高手续费和佣金收入。”浙江大学国际联合商学院（ZIBS）助理教授邵辉分析指出。
在邵辉看来，地方银行需要在净息差承压的情景下寻找新的增长点。这可能包含优化资产负债结构，提高贷款收益率，同时控制负债成本。 兰州银行 通过降低存款付息率，实现了净息差的逆势增长，这显示了有效的负债管理对于提升净息差的重要性。
“未来，我行将继续加大财富管理和交易结算类中间业务收入的拓展力度，同时结合全行经营和债券市场走势，择机兑现部分投资收益，稳定非息收入对全行营业收入的支撑力度。” 兰州银行 在采访中表示。
股票价格走低
高层大换血
在2024年中报披露前不久， 兰州银行 高层进行了一轮“大换血”，引发市场关注。
8月23日， 兰州银行 召开股东大会，选举出新的董事会成员，将董事会成员数量由14人缩减至10人。值得注意的是，除老总许建平外，包含行长蒲五斤在内的多名前董事均未获提名。换届后，由许建平暂代履行 兰州银行 行长职责。其实，年内 兰州银行 高层人事变动频繁，今年4月和7月，该行副行长王斌国和何力也因工作调动原因辞职。此前有消息称，此次“大换血”意在使领导干部年轻化。记者了解到，新领导班子成员年龄大多在50岁以内。
对此， 兰州银行 在采访中回应：“直到今天，我行有1名行长、3名副行长离任或调动。原行长蒲五斤系根据上级工作安排，不再提名为 兰州银行 董事、行长人选。原副行长刘军系因即将到龄退休，不再担任 兰州银行 副行长职务。原副行长王斌国、何力系因工作调动不再担任我行副行长职务。”
兰州银行 表示，高管变动属于上级根据工作期望的正常调整，公司各项经营活动开展正常，人事调整不会对公司日常经营管理工作发生重大影响。
另外，在A股市场， 兰州银行 股票价格表现较为疲软，近期频繁走低。其实，2022年上市后不久， 兰州银行 的股票价格便“破净”，尔后又因价格走低触发实施稳定股票价格措施的启动条件。此前， 兰州银行 老总许建平曾表示，该行股票价格波动主要是受到大环境和部分股东解禁期结束后离场的叠加影响。
半年业绩说明会上，针对投资者提出的股票价格下跌问题，该行回应称，受经济下行、市场环境等原因影响，该行股票价格承受了一定的下行压力。基于对未来发展前景的信心和长期投资价值的认可，主要股东、董事、高管、部分监事及其它管理人员已完成两轮该行股份增持。
