双反调查又来了。
5月16日,应美国 太阳能 制造贸易委员会于4月24日提交的申请,美国商务部宣布对进口自柬埔寨、马来西亚、泰国和越南的晶体硅光伏电池(甭管是否组装成模块)发起反倾销和反补助调查。
美国国际贸易委员会(ITC)预计将最晚于2024年6月10日对此案作出产业损害初裁。据美方统计,2023年美国自各涉案国家进口被调查产品的钱财分别约为:柬埔寨23亿美元、马来西亚19亿美元、泰国37亿美元、越南40亿美元。
尽管这次双反调查目标国家其实不是中国,但调查目标却瞄准了东南亚光伏产业链。两年前,美国曾针对东南亚产光伏产品进行“反规避”调查。裁定税率限制后,因美国光伏组件产能紧缺, 美国延后两年执行。据时代周报记者了解,过去12年中国生产的光伏产品基本没有直接出口美国,但通过借道东南亚基地再出口美国已经形成了一条完整的产业链。
就东南亚双反调查等诸多问题,5月16日晚,时代周报记者联系 隆基绿能 (601012.SH)、 晶澳科技 (002459.SZ)、 晶科能源 (688223.SH)等许多家一线光伏企业,但截至发稿前,上述企业并未回应记者。
“目前是先观望,估计是有大影响的。中国一直无法直接对美国出口光伏产品, 基本都需要借道东南亚。”一位头部光伏企业人士告诉时代周报记者,“现在还不晓得哪几个国家会被要求收取多少的税率。”
此前,美国曾针对我国光伏进行双反调查,从而开启了中国光伏企业出海建设产能的新道路。
据时代周报记者不完全统计, 晶科能源 在越南拥有“年产10GW 单晶硅片生产线项目”、“年产8GW 太阳能 组件及8GW 太阳能 电池生产线项目”; 隆基绿能 在马来西亚拥有“年产6.6GW单晶硅棒项目(2024年二季度逐步投入生产)”、“年产2.8GW单晶组件项目”,在越南拥有“年产3.35GW单晶电池项目”; 晶澳科技 在越南拥有“年产5GW高效电池项目”,未来会形成6GW一体化产能; 天合光能 (688599.SH)在东南亚拥有的光伏硅片、电池、组件产能分别为6.5GW、6.5GW、6.5GW。
“从行业角度来审视,就算把关税提高,如果出口过去仍然有利可图的话,那么也不会有太大影响,只是利润可能少一些,毕竟美国本身就是高溢价市场。”前述企业人士指出,“要看市场的反应,如果市场能够接受,且价格和价值都仍具有市场竞争力,那么最后仍然可以顺畅出口。”
“从历史来看,政策端的变化会反应到组件终端价格中,所以预判一方面今年美国的短时间需求可能加速,另一方面由于美国本土产能相对补足,政策变化后美国市场组件价格可能会进一步上升。” 晶科能源 曾在一份投资者关系活动记录表中解读过美国市场的政策波动。
5月14日,美国白宫宣布对我国 太阳能 电池、电动汽车、计算机芯片和医疗产品等一系列商品加征关税。其中,对于光伏领域,美国针对进口自我国的 太阳能 电池(甭管是否组装成模块)的关税税率将在2024年翻倍从25%提高到50%,是延续301关税(特朗普时期专门针对我国进口商品征收的关税)的加征。
美国仍然是全球重要的光伏市场之一。由于美国市场溢价较高,光伏企业普遍愿意寻找方法将产品出口至美国。除在东南亚建设产能外,直接在美国建厂或设立合资公司也是一种选择。
据时代周报记者不完全统计, 天合光能 5GW美国组件产能正在建设,预计将于今年四季度开始逐步投入生产; 隆基绿能 美国5GW合资工厂在今年一季度已经开始投入生产; 晶科能源 在美国投资建设2GW组件工厂; 晶澳科技 美国2GW组件产能预计将于今年三季度投入生产。
不过,前述企业人士亦指出,在美国建厂的成本相当高,进度也相对缓慢。
5月16日, 晶澳科技 报收14.11元/股,跌0.77%; 晶科能源 报收7.68元/股,跌0.78%; 隆基绿能 报收18.54元/股,跌0.70%; 天合光能 报收20.57元/股,跌1.95%。